В Соединенных Штатах фондовые индексы снизились, поскольку трейдеры скорректировали свои ожидания относительно снижения процентной ставки Федеральной резервной системы. После более сильного, чем ожидалось, отчета о занятости вероятность снижения ставки на 50 базисных пунктов в ноябре снизилась, и теперь трейдеры оценивают 86% вероятности снижения на 25 базисных пунктов. Этот сдвиг ожиданий привел к росту доходности казначейских облигаций США, при этом базовая доходность 10-летних облигаций впервые за два месяца превысила 4%.
Джеймс Деммерт, главный инвестиционный директор Main Street Research, прокомментировал ситуацию, сказав: «Мы считаем, что это краткосрочная нервозность, которая пройдет в течение следующих пяти дней, когда будут опубликованы данные по CPI и банковские доходы». Инвесторы особенно обеспокоены экономическим влиянием роста цен на нефть и возможными перебоями в поставках.
В Европе общеевропейский индекс STOXX 600 упал на 0,5%, большинство секторов оказались в минусе. Энергетические акции оказались среди немногих, которые выросли из-за скачка цен на нефть. Финансовые акции оказались под давлением, поскольку такие крупные банки, как Deutsche Bank и HSBC, сообщили о неоднозначных результатах прибыли. Несмотря на прибыль, превзошедшую ожидания, их акции упали, поскольку инвесторы сосредоточились на осторожных перспективах и потенциальных рисках геополитической ситуации.
Европейский центральный банк (ЕЦБ) должен провести заседание в конце этой недели, и рынки с нетерпением ждут любых сигналов о будущей денежно-кредитной политике. Аналитики ожидают, что ЕЦБ сохранит свою текущую позицию, но любые намеки на ужесточение могут еще больше расстроить рынки. Тем временем в США инвесторы ждут данных об инфляции индекса потребительских цен (CPI) за сентябрь и начала сезона отчетности за третий квартал с отчетами банков.
Технологический сектор также столкнулся с трудностями, поскольку акции таких крупных компаний, как Amazon и SAP, упали. Акции Amazon упали почти на 3% после понижения рейтинга Wells Fargo, что также оказало давление на сектор потребительских товаров. Напротив, акции Pfizer выросли на 2,4% после того, как активист-инвестор Starboard Value приобрел значительную долю в компании. Air Products and Chemicals показали рост на 8,8% после сообщений о том, что активистский хедж-фонд Mantle Ridge занял позицию в компании.
Поскольку экономическая неопределенность продолжает влиять на мировые рынки, инвесторы внимательно следят за предстоящими экономическими данными и отчетами о доходах в поисках признаков стабильности. Показатели ключевых секторов и компаний будут иметь решающее значение для навигации в эти неспокойные времена, а активы-убежища, такие как золото и государственные облигации, набирают обороты. Ближайшие дни будут иметь решающее значение для определения направления рынка, поскольку и Федеральная резервная система США, и Европейский центральный банк дадут дальнейшие указания по денежно-кредитной политике.
